美元技術(shù)面釋放重磅信號 加息利劍出鞘加元暴跌又暴漲

　　周三(1月17日)，備受關(guān)注的加拿大央行利率決議如期揭開帷幕。加拿大央行如期宣布加息25個基點，在加息決定宣布后加元兌美元短線一度暴跌近130點，但隨后很快拉升140點，短線波動幅度高達(dá)近270點。美元方面，在本周稍早觸及三年低位之后，美指趨穩(wěn)反彈，有分析指出，技術(shù)面上美元正在構(gòu)筑雙頂。
　　
　　美元反彈暫獲喘息之機(jī) 技術(shù)面上釋放重磅潛在利好
　　
　　美元在本周稍早觸及多年低點后，周三有所上漲，最高觸及90.83。
　　
　　繼周一跌至3年低點后，美元處于復(fù)蘇狀態(tài)。美元在最近幾個交易日走軟，部分原因是市場預(yù)計歐洲央行今年將轉(zhuǎn)而采取鷹派立場。歐洲央行將于1月25日召開會議。
　　
　　但周三，歐洲公布的數(shù)據(jù)顯示，歐元區(qū)12月消費物價通脹年率降至1.4%，而11月為1.5%。整個歐盟的通貨膨脹率為1.7%。這使得歐元/美元承壓走低。然而，分析人士認(rèn)為，最近的下滑更多的是“喘息”，而不是其上升趨勢的終結(jié)。
　　
　　相反，美國今日公布的數(shù)據(jù)表現(xiàn)強(qiáng)勁。美國12月份工業(yè)產(chǎn)出月率增長0.9%，在2017年第四季度達(dá)到8.2%，高于前一季度的降幅。今年以來，產(chǎn)出增長了3.6%，為2010年以來的最大年度增幅。
　　
　　工業(yè)產(chǎn)能利用率上升至77.9%，為近兩年來的最高水平，超過了市場觀察預(yù)測的77.5%。
　　
　　有分析指出，美國12月工業(yè)生產(chǎn)增幅超過預(yù)期，因本月反常的寒冷天氣提振了取暖需求，但制造業(yè)產(chǎn)出進(jìn)一步放緩。全球經(jīng)濟(jì)走強(qiáng)和美元走軟推動了工業(yè)產(chǎn)出增長，這使得美國出口產(chǎn)品更具競爭力。美聯(lián)儲官員傾向于將產(chǎn)能利用率視為經(jīng)濟(jì)中“閑置”程度的信號，以及評判在通脹上漲前，經(jīng)濟(jì)有多大增長空間。
　　
　　針對美元走勢，布朗兄弟哈里曼銀行撰文指出，美元企穩(wěn)的背后并沒有宏觀經(jīng)濟(jì)因素支持，美元漲幅較小，這意味著在這個節(jié)骨眼上，這只是下行趨勢的暫止，而非反轉(zhuǎn)。也就是說，美元技術(shù)調(diào)整的程度和持續(xù)時間是近期前景的關(guān)鍵。
　　
　　據(jù)彭博稱，技術(shù)模型將關(guān)注日收盤水平，以確認(rèn)亞洲時段低點是否已與去年9月8日低點共同構(gòu)成雙底。
　　
　　日內(nèi)關(guān)注90.80以上的阻力位置，若能收盤高于此處，則日線圖將形成反包看漲形態(tài)，將推動美元指數(shù)進(jìn)一步上行。上方阻力看關(guān)鍵的91關(guān)口，后期若能突破則將繼續(xù)上測91.60-80區(qū)間。
　　
　　技術(shù)面來看，美元指數(shù)自去年11月高點以來，目前已經(jīng)走出了較為完整的5浪下跌，當(dāng)前位置可能正處于第5浪的尾聲階段，指數(shù)極有可能持穩(wěn)并開始朝著下行趨勢線方向修正。
　　
　　FXStreet撰文指出，日線圖上的RSI指標(biāo)以及4小時圖上的RSI看漲分化顯示出超賣狀況，似乎對推高美元指數(shù)起到了一定的作用。這一反彈增加了昨日的十字星蠟燭圖所顯示出的看跌情緒的可信度。
　　
　　不過，如果美元指數(shù)今日收于前日高位90.82(十字星)上方，短期由看空轉(zhuǎn)而看漲這一趨勢變化(看漲十字星逆轉(zhuǎn))將得到證實。
　　
　　歐元/美元持續(xù)下挫，最低跌至1.2195，緣于歐洲央行官員的口頭干預(yù)，再加上美國國債收益率的回升再度為美元提供了支持。
　　
　　近日，隨著歐元強(qiáng)勢上揚，歐洲央行官員開始進(jìn)行口頭打壓。歐洲央行管理委員會Villeroy周二發(fā)表言論稱，最近歐元的強(qiáng)勢增加了貨幣政策未來的不確定性。
　　
　　今天康斯坦西奧表達(dá)了對歐元沒有反映基本面的擔(dān)憂，認(rèn)為決策者不急于改變他們對刺激政策的指導(dǎo)。此外，諾沃特尼也表達(dá)了對歐元匯率的擔(dān)憂。
　　
　　技術(shù)上，若歐元跌破1.2200關(guān)口，很可能加速看向1.2125初步支撐，然后是1.2100關(guān)口和1.2085-80強(qiáng)勁支撐區(qū)域。
　　
　　任何上行可能在1.2235-40區(qū)域遭遇新的賣盤打壓，若能突破，則可能會試圖再度挑戰(zhàn)1.2300關(guān)口。
　　
　　加央行加息靴子落地 加元坐上驚險過山車
　　
　　加拿大央行在今日的政策會議后宣布，將上調(diào)利率25個基點至1.25%。加央行表示，由于近期稅改計劃，加拿大受益于美國的強(qiáng)勁需求。近期數(shù)據(jù)表現(xiàn)強(qiáng)勁，消費和居民投資比預(yù)期強(qiáng)勁。
　　
　　加央行聲明稱，盡管預(yù)計會隨著時間的推移經(jīng)濟(jì)前景會支持提高利率，但仍有可能需要一些持續(xù)的貨幣政策寬松，以保持經(jīng)濟(jì)接近潛在的通脹目標(biāo)。管理委員會在考慮未來的政策調(diào)整時仍將保持謹(jǐn)慎，將以未來出爐的數(shù)據(jù)為指引，評估經(jīng)濟(jì)對利率的敏感性、經(jīng)濟(jì)能力的演變以及工資增長和通貨膨脹的動態(tài)方面。
　　
　　經(jīng)濟(jì)增長方面，加拿大央行將2018年GDP增速預(yù)期從2.1%上調(diào)至2.2%，2019年從1.5%上調(diào)至1.6%。加拿大央行預(yù)計，第一季度和第四季度經(jīng)濟(jì)增速預(yù)期均為2.5%。
　　
　　通脹方面，加拿大央行將2018年年均通脹預(yù)期從1.7%上調(diào)至2%，2019年維持在2.1%。央行指出，核心通脹指標(biāo)小幅攀升，這與經(jīng)濟(jì)蕭條減輕的情況一致。
　　
　　加拿大央行行長波洛茲隨后在記者會上表示，加息過快將導(dǎo)致擴(kuò)張停滯的風(fēng)險。由于北美自由貿(mào)易協(xié)定（NAFTA）不確定性影響，需要繼續(xù)刺激政策。
　　
　　加拿大央行宣布加息之后，美元/加元短線上漲近130點，刷新日高至1.2531，隨后迅速回落140點至1.2391低位。
　　
　　財經(jīng)網(wǎng)站Forexlive指出，美元兌加元在加拿大央行發(fā)布會過后有所回升，主要因市場認(rèn)為此次加息為鴿派加息。投資者觀望的原因主要有兩個：一是兩次提及將北美自貿(mào)協(xié)定視為風(fēng)險，阻礙當(dāng)前經(jīng)濟(jì)發(fā)展；二是潛在經(jīng)濟(jì)增速，加拿大央行稱在關(guān)注產(chǎn)出缺口，以明確在刺激通脹前經(jīng)濟(jì)增長的空間；加拿大央行已就經(jīng)濟(jì)增速作出假設(shè)，因此加息及可信跡象顯得不那么必要。
　　
　　道明證券策略師Mark McCormick認(rèn)為，假如加央行果真加息，也可能不會對加元產(chǎn)生很大幫助，因為NAFTA下周將恢復(fù)談判，而且這一輪談判將面臨更大的風(fēng)險。